Băncile profită de stat, economia reală suferă: o relație toxică între sistemul bancar și guvern
În ultimii ani, băncile din România și-au majorat semnificativ bilanțurile prin achiziționarea de titluri de stat și participarea la programe garantate de guvern, precum „Prima Casă” și „IMM Invest”. Potrivit lui Matei Kubinschi, director adjunct al Direcției de Stabilitate Financiară din Banca Națională a României (BNR), ponderea activelor garantate de stat în bilanțurile băncilor a crescut de la sub 5% în 2007 la peste 30% în prezent.
Această orientare către finanțarea statului a redus semnificativ riscurile asumate de bănci, dar a avut ca efect negativ diminuarea creditării sectorului privat. În loc să sprijine întreprinderile mici și mijlocii sau să investească în proiecte inovatoare, băncile preferă plasamentele sigure în titluri de stat, care oferă randamente garantate fără riscuri majore.
Această strategie conservatoare, denumită de unii economiști „lazy banking”, afectează negativ economia reală. Companiile românești, în special cele din sectorul privat, se confruntă cu dificultăți în accesarea finanțării necesare pentru dezvoltare și inovare. În același timp, statul continuă să se împrumute masiv pentru a acoperi deficitele bugetare, perpetuând un cerc vicios al datoriei publice.
Această relație simbiotică între bănci și stat, în care ambele părți beneficiază pe termen scurt, riscă să submineze dezvoltarea economică pe termen lung. Fără o reorientare a politicilor fiscale și bancare către sprijinirea sectorului privat și a investițiilor productive, România riscă să rămână blocată într-un model economic nesustenabil.
